forex21中文网北京11月8日讯 （记者 康博） 社保基金是老百姓的养老钱而负责管理社保基金的投资机构便是老百姓的理财管家无论从公司资质、管理能力等各方面都必须更胜一筹然而最近几天广发基金负责管理的社保组合却接连踩雷给基金的盈利蒙上了一层阴影
据悉最近几日爱建集团和慈文传媒都因各自的负面消息而导致股价下挫而持有该股的除了部分散户以外还有社保四一四和一一五组合尤其是持有慈文传媒的一一五组合从2016年二季度新进入开始就伴随着股价的持续下跌更严重的是这两只社保基金均由广发基金负责管理从而也令投资者对广发基金的投研能力产生了怀疑而其接近六成混合型基金年内业绩跑输同类均值的表现更让不少投资者对其用脚投票受此影响截至2017年三季度其公墓资产管理规模排名已经下滑到了第13位相比2016年的11名和2015年的第6名可谓是辉煌不再
11月2日晚间爱建集团发布公告称公司向浦东云计算公司转让所持高锐视讯11.2%的股权转让价格6.72亿元而就在2016年爱建集团曾以同样的价格接盘高锐视讯11.2%股权也就是说爱建集团对高锐视讯为期一年多的投资收益为零不仅如此这一转让行为也彻底打破了投资者对高锐视讯注入爱建集团上市平台的幻想而这正是爱建集团此前收购高锐视讯的主要原因
受此影响11月2日当天爱建集团股价就以下跌2.64%报收此后两个交易日该公司股价继续下挫超过8%而如果从今年8月2日爱建集团复牌时计算其股价截止11月6日收盘已经下跌过16%
从最新披露的爱建集团三季度前十大流通股东看当中不乏社保基金的身影其中就有广发基金负责管理的全国社保基金四一四组合数据显示四一四组合为今年三季度新进共持有1780.10万股占爱建集团总流通股的1.24%
由于爱建集团从今年4月14日收盘后即宣布停牌直到8月2日才复牌所以可以肯定广发基金管理的四一四组合完全是从8月2日之后新进买入而此时也正是该股不断下挫的开始如果从8、9两个月份的平均价14.73元计算到11月6日收盘价12.48元广发基金管理的四一四组合浮亏或已超过四千万
祸不单行的是广发基金管理的另一只社保基金一一五组合也遭遇了类似的情况而这次是受到慈文传媒的影响
根据forex21中文网记者的了解10月24日晚间 慈文传媒发布了2017年第三季度报告.数据显示今年前三季度慈文传媒实现营业收入5.62亿元同比减少34.06%；归属于上市公司股东的净利润为1.5亿元较上年同期微增2.42%
从慈文传媒的股价走势看该股自2016年初开始就走出了持续下跌趋势2016年全年即下跌25.62%截止11月6日收盘其2017年股价也下跌了23.85%并且毫无反转迹象而刚刚公布的欠佳的业绩数据似乎更像是其股价不断下跌的注脚
在慈文传媒公布的三季度前十大流通股东中广发基金负责管理的一一五组合已然跃升至第一大流通股东持股1250万股占比为5.34%
纵观一一五组合在慈文传媒的投资路径其首次现身可以追溯到2016年二季度当时的季报显示其持股460万股占流通股比例为2.67%需要投资者留意的是当季慈文传媒的股价仅上涨了0.02%2016年三季度一一五组合持股数保持不变但这一季度慈文传媒股价却下跌了13.86%
2016年四季度时一一五组合大幅加仓慈文传媒由460万股一跃增长到1227万股占比5.59%不过当季慈文传媒表现尚可上涨了8.11%
进入2017年一一五组合继续加仓一季度持股增加到1286万股不幸的是此时慈文传媒股价却下跌了14.33%受到挫折的广发基金选择了减仓到了2017年二季度持股量略减到了1280万股当季该股股价继续下跌了2.2%
转眼来到了2017年三季度而在三季度里其股价仅上涨了2.49%充其量也不过是抹平了二季度的跌幅可不幸的是今年十一过后该股继续下跌超过11%这对于手中还有1250万股的一一五组合来说实在是悲催
虽然外界并不知道广发基金管理的一一五组合具体持有慈文传媒的成本但在该股上浮亏似乎已是不争的实事问题是作为社保基金的管理者为何要不断的把资金投入到一直持续下跌的股票上这样的管理能力能否担当起社保基金管理者的重任呢？
这样的情况并非只出现在广发基金管理的社保基金上面根据同花顺数据显示截止11月6日收盘在该公司管理的67只有可比数据的混合型基金中（各份额分开计算）有近六成都跑输11.19%的同类均值水平
根据数据显示在这67只混合型基金中广发套利(000992)的业绩表现最差年内净值增长率为-1.57%该基金成立于2015年2月6日虽然累计增长率为12.90%但在近2年的表现始终为不佳状态近2年、近1年、今年内的收益分别是0.71%、-1.31%、-1.57%而同类均值却是6.97%、22bt8.67%、11.19%
分季度看一季度该基金的业绩表现为-1.31%、二季度为-1.77%到三季度时才转正为0.72%十一之后的收益为0.8%其在半年报中对上半年的业绩表现也总结道：“今年上半年股指期货贴水程度和流动性都有所改善但受市场一九行情的影响产品遭遇了一定的回撤”并表示回撤的主要原因是：“以往较为有效的因子尤其是基于交易数据的技术类因子整体表现不佳；选股因子的持续性和稳定性都有所下降市场风格切换频繁等”
而从三季度开始其前十大重仓股中除五只银行股外其余五只分别是中国平安、贵州茅台、伊利股份、中国太保、中信证券这些股票的持续上涨也成为其扭转乾坤的决定因素
另外作为曾经的明星产品其和百度联合打造的广发百发大数据成长混合E/A在年内也仅获得区区0.71%的收益
分季度看二季度是其大幅亏损的主要时间段当季净值下跌达4.33%和4.23%而其余时段则都为正收益安琪酵母、中国平安、东方雨虹、裕同科技、双汇发展、海大集团、华润双鹤、白云机场、粤高速A、浙江龙盛是该基金二季度的前十大重仓股
从走势上看这十只股票都没有在二季度出现下跌但这些股票只占当期股票资产的37.19%基金经理在季报中也坦言：“在二季度市场风格切换的大背景下组合在4、5月份经历了局部调整”“本报告期内广发百发大数据成长混合基金A类净值增长率为-4.18%E类净值增长率为-4.18%同期业绩比较基准收益率为-2.27%”可见剩下的34.14%的股票持仓对净值起到了很大的负面影响
整体业绩欠佳自然也影响到了基金规模根据媒体报道自2016年四季度开始广发就陷入了巨量赎回之痛资讯显示2016年三季度末广发的份额规模为4,685.34亿份基金资产净值为3,457.28亿元四季度末已分别降至3,712.27亿份及2,944.58亿元2017年一季度末再次分别降至2,855.50亿份及2,171.11亿元相较于2016年三季度在份额及资产净值两项上2017年1季度已分别缩水36.20%及36.26%
虽然从2017年二季度开始其份额和资产规模又出现了恢复但从行业排名看其已经跌落到第13位而2016年时广发基金处于所有公墓基金公司的第11位、2015年时处于第6位下滑趋势似乎已经形成
根据同花顺数据显示广发基金的基金经理人数目前为36人位居行业第8名；基金经理平均从业年限为3.79年排名行业第25位；但团队稳定性评比指数仅为0.27仅属于行业中等水平
截止11月6日今年内广发基金旗下基金经理离职人数为3人变动率为14.71%2016年时基金经理变动率为27.59%2015年这一数字为28%
